Totul despre scalping

Lumea tranzacționării este una dinamică și plină de provocări, unde oportunitățile de câștig se ivesc și dispar într-un ritm alert. În acest peisaj trepidant, strategia de scalping a câștigat teren ca o modalitate de a profita de micile fluctuații de preț ale acțiunilor sau ale instrumentelor financiare. Deși poate părea riscantă la prima vedere, această tehnică de tranzacționare intraday oferă avantaje semnificative pentru cei care o stăpânesc cu pricepere.

Ce Înseamnă scalping în tranzacționare?

Scalping-ul este o strategie de tranzacționare concepută pentru a obține profituri din mici modificări ale prețurilor acțiunilor sau ale altor instrumente financiare. Tranzacționarii care implementează această strategie plasează de la zece până la câteva sute de tranzacții într-o singură zi, având convingerea că micile mișcări de preț sunt mai ușor de capturat decât cele ample. Acești comercianți sunt cunoscuți sub denumirea de "scalpers" (scalpori).

Principiile fundamentale ale scalping-ului

1. Expunerea limitată reduce riscul: Prin expunerea scurtă pe piață, probabilitatea de a întâmpina evenimente adverse este diminuată semnificativ.
2. Mișcările mici sunt mai ușor de obținut: Pentru a justifica modificări semnificative de preț, este necesară o dezechilibru major între cerere și ofertă. În schimb, o mișcare de 0,01 unități monetare este mult mai ușor de realizat.
3. Mișcările mici sunt mai frecvente: Chiar și în perioade de relativă liniște pe piețe, un scalper poate exploata numeroase mișcări mici de preț.

Caracteristicile scalping-ului

Scalping-ul este o activitate cu ritm alert, destinată comercianților agili. Necesită timing și execuție de precizie. Scalperii utilizează puterea de tranzacționare intra-zi de patru la unu pentru a maximiza profiturile prin intermediul celui mai mare număr de acțiuni, deținute pentru cele mai scurte perioade de timp.

Acest lucru implică concentrarea pe grafice cu intervale de timp mici, precum cele cu candele de un minut sau cinci minute. Indicatorii de momentum, cum ar fi stochastic, convergența/divergența mediei mobile (MACD) și indicele de forță relativă (RSI), sunt frecvent utilizați. De asemenea, indicatorii grafici precum mediile mobile, benzile Bollinger și punctele pivotante servesc ca repere pentru nivelurile de suport și rezistență ale prețurilor.

Strategii de scalping

Scalperii cumpără la prețuri mici și vând la prețuri mai mari, cumpără la prețuri mari și vând și mai scump, sau vând în lipsă la prețuri mari și acoperă la prețuri mici, sau vând în lipsă la prețuri mici și acoperă și mai jos. Ei tind să utilizeze ferestrele de nivel 2 și de timp al vânzărilor pentru a ruta ordinele către cei mai lichizi formatori de piață și ECN-uri, în vederea executării rapide.

Execuția prin stil "point-and-click" prin fereastra de nivel 2 sau prin intermediul tastelor rapide pre-programate reprezintă metoda cea mai rapidă pentru completarea ordinelor. Scalping-ul se bazează în întregime pe analiza tehnică și fluctuațiile de preț pe termen scurt. Datorită utilizării intensive a levierului financiar, scalping-ul este considerat un stil de tranzacționare cu risc ridicat.

Strategia de creare a pieței

Primul tip de scalping este denumit "creare a pieței". Un scalper încearcă să profite de spread-ul prețurilor prin plasarea simultană a unei oferte de cumpărare și a uneia de vânzare pentru un anumit titlu. Această strategie poate avea succes doar pe acțiunile imobile, care se tranzacționează în volume mari, fără modificări semnificative ale prețului. Este extrem de dificil de realizat cu succes, deoarece un comerciant trebuie să concureze cu formatorii de piață atât pentru ofertele de cumpărare, cât și pentru cele de vânzare. Profitul este atât de mic, încât orice mișcare a acțiunii împotriva poziției comerciantului generează o pierdere care depășește ținta sa inițială de profit.

Strategia clasică de scalping

Celelalte două stiluri se bazează pe o abordare mai tradițională. Ele necesită o acțiune în mișcare, cu prețuri care se modifică rapid. Aceste două stiluri necesită, de asemenea, o strategie solidă și o metodă de citire a mișcării.

Al doilea tip de scalping se realizează prin achiziționarea unui număr mare de acțiuni, care sunt apoi vândute pentru a obține un câștig pe o mișcare mică de preț. Un comerciant care aplică acest stil va intra în poziții pentru câteva mii de acțiuni și va aștepta o mișcare mică, de obicei măsurată în cenți. O astfel de abordare necesită acțiuni extrem de lichide pentru a permite intrarea și ieșirea ușoară cu 3.000 până la 10.000 de acțiuni.

Al treilea tip de scalping este considerat a fi mai aproape de metodele tradiționale de tranzacționare. Un comerciant intră cu un anumit număr de acțiuni pe baza oricărui semnal sau configurație din sistemul său și închide poziția imediat ce primește primul semnal de ieșire, aproape de raportul risc/recompensă de 1:1.

Sfaturi pentru scalperii începători

Numărul persoanelor care încearcă să practice tranzacționarea intraday și alte strategii, inclusiv scalping-ul, a crescut odată cu barierele scăzute de intrare în lumea tranzacționării. Noii veniți în scalping ar trebui să se asigure că acest stil de tranzacționare li se potrivește personalității, deoarece necesită o abordare disciplinată. Comercianții trebuie să poată lua decizii rapide, să identifice oportunitățile și să monitorizeze constant ecranul. Cei care sunt nerăbdători și simt satisfacție în urma unor tranzacții de succes de mici dimensiuni sunt perfecți pentru scalping.

Execuția ordinelor

Un începător ar trebui să stăpânească arta execuției eficiente a ordinelor. O comandă întârziată sau defectuoasă poate șterge profitul modest obținut și poate chiar genera pierderi. Marja de profit per tranzacție este limitată, astfel că execuția ordinelor trebuie să fie precisă. Acest lucru necesită sisteme de suport precum tranzacționarea cu acces direct și cotațiile de nivel 2.

Frecvența și costurile

Un scalper începător trebuie să țină cont de costuri atunci când efectuează tranzacții. Scalping-ul implică numeroase tranzacții, poate sute într-o singură sesiune de tranzacționare. Cumpărările și vânzările frecvente sunt inevitabil costisitoare în ceea ce privește comisioanele, ceea ce poate diminua profitul.

Acest lucru face crucială alegerea corectă a brokerului online. Brokerul ar trebui să ofere nu numai acces direct la piețe, ci și comisioane competitive. Și nu toți brokerii permit scalping-ul.

Tranzacționarea

Identificarea tendințelor și a momentumului este utilă pentru un scalper care poate intra și ieși pe termen scurt pentru a repeta un anumit model. Un începător ar trebui să înțeleagă pulsul pieței. Tranzacționarea pe tendință și tranzacționarea pe momentum pot ajuta la obținerea unor tranzacții mai profitabile atunci când scalperul a identificat aceste modele.

O altă strategie utilizată de scalpers este contra-tendința, dar începătorii ar trebui să evite utilizarea acestei strategii și să se concentreze pe tranzacționarea pe tendință.

Părțile tranzacționate

Începătorii se simt de obicei mai confortabil să tranzacționeze pe partea cumpărătoare (long) și ar trebui să rămână la aceasta înainte de a câștiga suficientă încredere și experiență pentru a aborda și partea vânzătoare (short). Cu toate acestea, scalperii trebuie în cele din urmă să echilibreze tranzacțiile long și short pentru cele mai bune rezultate.

Analiza tehnică

Începătorii ar trebui să se echipeze cu bazele analizei tehnice pentru a face față concurenței crescânde în lumea tranzacționării intraday. Acest lucru este deosebit de relevant pe piețele din 2024, dominate de tranzacționarea la frecvență înaltă (HFT). Majoritatea tranzacțiilor au loc în afara burselor, în "pool-uri întunecate" care nu raportează în timp real.

Scalperii nu se pot baza doar pe analiza în timp real a adâncimii pieței pentru a obține semnalele necesare pentru a înregistra multiple profituri mici într-o zi obișnuită de tranzacționare, astfel că li se recomandă să utilizeze indicatori tehnici destinați intervalelor de timp foarte mici. Trei indicatori tehnici sunt ideali pentru oportunitățile pe termen scurt:

1. Strategia de intrare pe bază de panglici de medie mobilă
2. Strategia de ieșire pe bază de forță/slăbiciune relativă
3. Scalping-ul pe grafice multiple

Scalping-ul pe grafice multiple este un indicator tehnic adecvat pentru o strategie de tranzacționare de tip scalping. Creați un grafic de 15 minute fără indicatori, pe care îl puteți utiliza pentru a urmări orice condiții de fundal care ar putea afecta performanța dvs. intra-zi.

Adăugați trei linii: una pentru prețul de deschidere și două pentru maximul și minimul intervalului de tranzacționare stabilit în primele 45-90 de minute ale sesiunii.

Urmăriți acțiunea prețului la aceste niveluri. Ele vor genera, de asemenea, semnale mai ample de cumpărare sau vânzare pe graficul de două minute. Cele mai mari profituri ale dvs. în timpul zilei de tranzacționare vor proveni atunci când scalping-urile se aliniază cu nivelurile de suport și rezistență de pe graficele de 15 minute, 60 de minute sau zilnice.

Volumul

Scalping-ul necesită decizii frecvente de intrare și ieșire într-un interval scurt de timp. O astfel de strategie poate fi implementată cu succes doar atunci când ordinele pot fi executate, iar acest lucru depinde de nivelurile de lichiditate. Tranzacțiile cu volume ridicate oferă lichiditatea atât de necesară.

Disciplina

În general, este recomandat să închideți toate pozițiile în cadrul sesiunii de tranzacționare din acea zi și să nu le transferați în ziua următoare. Scalping-ul se bazează pe oportunități mici existente pe piață, iar un scalper nu ar trebui să se abată de la principiul de bază al deținerii unei poziții pentru o perioadă scurtă de timp.

Avantajele și dezavantajele scalping-ului

Avantaje

Unul dintre cele mai mari avantaje ale scalping-ului este că poate fi extrem de profitabil dacă un trader poate implementa o strategie strictă de ieșire. Scalperii pot profita de modificări mici ale prețului unei acțiuni, care nu reflectă neapărat tendința generală a prețului activului în acea zi.

De asemenea, scalperii nu trebuie să urmărească fundamentele, deoarece acestea nu joacă un rol semnificativ atunci când se lucrează pe un interval de timp foarte scurt. Din acest motiv, traderii nu trebuie să știe prea multe despre acțiune.

Un alt avantaj major al acestei strategii este că implică un risc minim de piață. Este concepută pentru a limita pierderile de pe urma oricărei acțiuni individuale prin stabilirea unor puncte înguste de levier și stop-loss.

Scalping-ul este, de asemenea, o strategie nedirecțională, astfel încât piețele nu trebuie să se miște într-o anumită direcție pentru a putea profita de pe urma sa. Scalping-ul funcționează atât când piețele cresc, cât și când scad.

În cele din urmă, multe strategii de scalping pot fi ușor automatizate în cadrul sistemului de tranzacționare utilizat, deoarece se bazează de obicei pe o serie de criterii tehnice.

Dezavantaje

Există, de asemenea, unele dezavantaje în utilizarea scalping-ului ca strategie de tranzacționare.

Scalping-ul implică un număr maxim de tranzacții în comparație cu alte strategii. Deschiderea unui număr mare de tranzacții implică costuri de tranzacționare mai mari, deoarece plătiți comisioane pentru fiecare dintre ele.

Trebuie să profitați de un număr mare de tranzacții pentru a genera profituri suficiente. Riscul de a obține doar profituri mici nu merită pentru unii traderi. Unii scalpers efectuează zeci sau sute de tranzacții pe zi, iar această strategie poate fi foarte consumatoare de timp și poate necesita niveluri ridicate de concentrare.

Este scalping-ul legal?

Scalping-ul este o strategie de tranzacționare legală, utilizată atât de investitorii de retail, cât și de cei instituționali. Poate fi totuși utilizat în mod fraudulos, așa cum a remarcat Comisia pentru Valorile Mobiliare și Bursa din SUA (SEC), precum atunci când un participant pe piață recomandă o acțiune pentru a determina creșterea prețului și apoi o vinde la prețul umflat pentru a genera profituri.

Puteți câștiga bani prin scalping?

Da, puteți câștiga bani prin scalping. Scalping-ul sacrifică dimensiunea câștigurilor pentru a crește masiv raportul dintre tranzacțiile câștigătoare și cele pierdătoare. Unii traderi preferă strategii diferite care le permit să participe la câștiguri mai mari, totuși.

Traderii obțin rapid multe câștiguri mici pentru a minimiza riscul prin scalping, astfel că ar putea pierde câștiguri mai mari în urmărirea câștig urilor mici.

Cum aleg o acțiune pentru scalping?

Scalperii iau de obicei decizii de tranzacționare pe baza a trei factori. În primul rând, ei stabilesc o sumă țintă de profit per tranzacție. Această sumă este relativă la prețul acțiunii, deși majoritatea scalperilor caută câștiguri în intervalul 0,10 - 0,25 unități monetare.

Scalperii utilizează, de asemenea, cotația de nivel 2 pentru a urmări acțiunile care ating noi maxime sau minime intra-zi, pentru a capta cât mai mult profit posibil. Însă, pentru a executa cu succes această abordare, trebuie să mențineți concentrarea pentru perioade prelungite și să aveți cel mai înalt nivel de execuție a ordinelor.

În cele din urmă, scalperii identifică tendințele. Ei urmăresc știrile și repară tendințele care ar putea determina volatilitatea unui instrument financiar. Acest lucru le permite să creeze o listă de "acțiuni fierbinți" care au șanse mari de a înregistra mișcări de preț.

Care sunt unele strategii de scalping?

O strategie este cunoscută sub numele de "creare a pieței". Traderul urmărește să profite de spread-ul bid-ask prin plasarea simultană a unei oferte de cumpărare și a uneia de vânzare pentru aceeași acțiune. Această strategie este cea mai potrivită pentru acțiunile care nu prezintă modificări reale ale prețului în timp real.

O altă strategie implică achiziționarea unui număr mare de acțiuni și vânzarea lor ulterioară pentru a obține un profit pe o mișcare mică de preț. Un trader ar putea intra într-o poziție pentru mii de acțiuni și să aștepte o mișcare mică de preț, de doar câțiva cenți.

A treia strategie seamănă cu o strategie tradițională de tranzacționare intraday. Un trader intră cu un anumit număr de acțiuni pe baza unui semnal sau a unei configurații din sistemul său și iese din poziție imediat ce apare un semnal, aproape de raportul risc/recompensă de 1:1. Profitul egalează în acest punct dimensiunea stop-ului scalperului. Riscul este de 0,10 unități monetare dacă un trader intră într-o poziție la 20 cu un stop la 19,90. Un raport risc/recompensă de 1:1 va fi atins la 20,10.

Ce este scalping-ul Forex?

Scalping-ul Forex este un stil de tranzacționare utilizat de comercianții de valută. Implică cumpărarea sau vânzarea unei perechi valutare și deținerea sa pentru o perioadă scurtă, în încercarea de a obține profit. Un scalper Forex caută să efectueze un număr mare de tranzacții, profitând de micile mișcări de preț obișnuite pe parcursul zilei.

Ar trebui să vă educați cu privire la scalping dacă sunteți interesat de tranzacționarea intraday. Scalping-ul poate fi extrem de profitabil pentru traderii care decid să îl utilizeze ca strategie primară sau chiar pentru cei care îl folosesc pentru a completa alte tipuri de tranzacționare.

Aderarea la strategia strictă de ieșire este cheia pentru a face ca micile profituri să se compună în câștiguri mari. Expunerea scurtă pe piață și frecvența mișcărilor mici sunt componente cheie ale motivului pentru care această strategie este populară în rândul multor tipuri de traderi.

Pentru cei interesați să-și aprofundeze cunoștințele și abilitățile în strategia de scalping, participarea la cursuri de trading poate oferi o bază solidă și detalii esențiale despre cum să navighezi cu succes în această tehnică complexă. Aceste cursuri sunt adesea concepute pentru a împărtăși nu doar teoria din spatele scalping-ului, dar și aplicabilitatea practică a acestei strategii, permițând comercianților să învețe cum să identifice rapid oportunitățile de tranzacționare, să aplice gestionarea riscului și să optimizeze procesele de intrare și ieșire din tranzacții. Această instruire detaliată poate fi extrem de valoroasă pentru cei care doresc să stăpânească arta scalping-ului și să obțină profituri consistente în condițiile de piață rapide.